Hathaway ble født 12. november 1982 i Brooklyn i New York. Faren hennes, Gerald Thomas Hathaway, er en advokat, mens moren hennes, Kathleen Ann «Kate» (født McCauley), er en skuespiller som medvirket i datterens karrièrevalg.[7] Hathaway ble spesielt interessert i skuespill etter at hun så moren spille Fantine i en oppsetning av Les Misérables.[8] Da hun var seks år gammel flyttet familien til Millburn, New Jersey hvor hun vokste opp.[9] Hathaway er den midterste av en søskenflokk på tre, og har både en eldre og en yngre bror; Michael og Thomas. Hun er av fransk og irsk opphav, men har også noen fjerne røtter i Tyskland og Amerikas urbefolkning.[10]
Hun vokste opp som katolikk, og i barndommen ønsket hun å bli nonne; «Da jeg var 11 år gammel, føltes det som om jeg fikk et kall fra Gud om å bli en nonne.»[9][11] Forholdet hennes til Den katolske kirke endret seg da hun fikk vite at broren Michael var homofil.[11] Hun har sagt: «Jeg innså at storebroren min var homofil, og jeg kunne ikke støtte en religion som ikke støttet broren min.» Hun har kalt seg selv en kristen uten å tilhøre et kirkesamfunn, og gjentatte ganger sagt at hun ikke har funnet et passende trossamfunn for henne.[12]
Sangstemmen hennes ble rost etter at hun sang «I Dreamed a Dream» i Les Misérables. Låten fikk god kritikk, og havnet på både britiske og amerikanske topplister. Hun spilte inn låten «At the Ballet» fra musikalen A Chorus Line med Barbra Streisand og Daisy Ridley i 2016. Hathaway har også deltatt i både teater og fjernsyn, og var vert med James Franco under den 83. Oscar-utdelingen i 2011. Hun var også vertskap for Nobelkonserten i 2010 med Denzel Washington.
^Lipworth, Elaine (19. desember 2010). «The Rise of Queen Anne». Sunday Telegraph Magazine 'Stella'.Bruk av |besøksdato= krever at |url= også er angitt. (hjelp)