August Palms far, Nicolaus Palm, var folkeskolelærer men hadde tidligere vært skredder. Moren het Anna Andersson. Vid ti års alder ble August Palm farløs. Moren ble med hans yngste søsken satt på fattighuset, mens han selv havnet i fosterhjem hos en skredder i Östra Kattarp. For å lære seg et yrke ble han satt som lærling til skredder i Malmö. Atten år gammel var det tid for gesellvandringen.[6][7]
Sosialistisk engasjement
August Palm hadde fått sine ideer etter å ha vært i Danmark og Tyskland der han blant annet hadde truffet August Bebel.
Ved tilbakekomsten til Sverige ville Palm etablere en svensk sosialdemokratisk bevegelse. Han reiste rundt og agiterte og talte og 6. november1881 holdt han sin første offentlige tale på et hotell i Malmö. Emnet var «Hvad vilja socialdemokraterna?». Den 26. november samme år holdt han et møte med 800 deltagare i Malmö og den 18. desember samme år begynte han en reise rundt om i Sverige. Han hadde ikke noe arbeid og var avhengig av den mat og husly tilhørerne kunne gi han.
Mäster Palms statue ved svensk LOs hovedkontor i Stockholm.
Han fikk mange fiender ettersom han foruten å snakke om de sosiale urettferdigheten også kritiserte krig og kongehuset.
I 1889 ble han satt i fengsel for å ha spredt antimilitaristisk propaganda, og satt inne i tre måneder og 15 dager. På denne tiden var det straffbart i Sverige å kritisere kongen, Gud og militæret.
