Den 24 oktober 2008 varslade studion 77 av sina anställda, vilket motsvarade ungefär hälften. Detta orsakades av två förläggaravtal som dragits tillbaka i den begynnande finanskrisen.[3]
Den 23 mars 2010 skapades dotterföretaget Expansive Worlds som utgör Avalanche onlinespelsdel och som fokuserar främst på prenumerationsbaserade spel.[4] Expansive Worlds första projekt var att driva och utveckla vidare theHunter Classic som köptes ut från brittiska Emote Games.[5] theHunter Classic blev en stor kommersiell succé för studion och resulterade i att de släppte theHunter: Call of the Wild den 16 februari 2017. Den nya titeln har frångått den Free-to-play modell föregångaren hade och säljs istället som en fullpris-produkt och har ett antal DLC:s som släppts efter lanseringen.
Under våren 2018 köptes Avalanche Studios upp av Nordisk Film för 1012M SEK.[6] De annonserade också att de öppnar upp en tredje studio i Malmö, sedan tidigare har de sitt huvudkontor i Stockholm samt en studio i New York.[7]