Изучал машиностроение в Вене. В 1926 году изобрёл и в 1927—1928 годах совместно с фирмой Voith GmbH подал заявку на патент на, так называемый Судовой крыльчатый движитель (Voith-Schneider-Propeller), который является одновременно двигателем и рулём. Гребной винт создает тягу за счет крыльчатки, вертикально выступающей из днища корабля. Крылья регулируются. Силу и направление тяги можно варьировать, изменяя угол атаки.
Фирма Voith GmbH построила первое экспериментальное судно с изобретённым гребным винтом конструкции Шнайдера.
Первым судном, сданным в эксплуатацию в 1931 году, стало судно Кемптен на Боденском озере. Обладал превосходной маневренностью — мог совершить полный оборот лодки за 10 секунд.
Сегодня Кемптен можно увидеть в Швейцарском музее транспорта в Люцерне. Многие портовые буксиры, пассажирские суда на внутренних водных путях, буровые краны и специальные суда ныне используют этот движитель.
Jürgens Birgit u. Werner Fork: Faszination Voith-Schneider-Propeller. Geschichte und Technik. Verlag: Koehler Hbg (2002), ISBN 978-3-7822-0854-3. (нем.)
Patent DE453823C: Schaufelrad. Angemeldet am 5. Juni 1926, veröffentlicht am 19. Dezember 1927, Erfinder: Ernst Schneider. (нем.)
Patent US2291062A: Blade wheel propeller, particularly for watercraft. Angemeldet am 7. März 1940, veröffentlicht am 28. Juli 1942, Anmelder: Voith Schneider Propeller Corp, Erfinder: Ernst Schneider. (нем.)