Dawniej była to dolina niewielkiego, bezimiennego potoku, po wybudowaniu Zapory Niedzica na Czorsztyńskim Przełomie i napełnianiu Jeziora Czorsztyńskiego wodą, stała się zatoką[4]. Cały teren nad zatoką porasta las, równolegle do brzegu zatoki lasem tym biegnie droga[2]. Zatoka z brzegu jest trudno dostępna z powodu stromego brzegu. Łowić tu można leszcze, szczupaki, okonie, płocie, klenie i ukleje; rzadziej pstrągi tęczowe i trocie jeziorowe[5].
Wokół Zatoki Falsztyńskiej i całego Jeziora Czorsztyńskiego prowadzi szlak rowerowy[6].
