Nevét 1593-ban említette először oklevél. Lakosai főként favágók és tutajosok voltak, kik között a 18. században főképpen a kéziszövés terjedt el, majd a 19. században a város mint üdülőhely vált mind népszerűbbé.
Grünbachhoz tartozik a szép fekvésű Louis Müller Üdülőház, amely egy 1595-ben létesített fűrészmalom helyén épült fel 1950-ben. Környékének különösen kedvelt kirándulóhelye a 732 m. magasan fekvő Wendelstein.