Dreier blev født i Bremen, Tyskland i 1885. Han startede sin karriere i den tyske filmindustri i 1919 som assisterende designer hos UFA Studios.
På opfordring fra den tyske instruktør Ernst Lubitsch flyttede Dreier til Hollywood i 1923 for at arbejde for Paramount Pictures. Hans første hollywoodfilm var Dronningens Garde fra 1924, som var instrueret af Lubitsch og havde Pola Negri i hovedrollen.[2]